메리츠종금證 “삼성전자, 하반기 바닥 이후 회복”···목표가↓

메리츠종금증권은 4일 삼성전자에 대해 올해 하반기 바닥 수준의 실적을 낸 후 주가가 회복에 진입할 것 보인다며 투자의견은 매수를 유지하고 목표주가는 기존 170만원에서 160만원으로 낮췄다. 박유악 연구원은 “올해 3분기 매출액은 51조6000억원, 영업이익은 5조9000억원을 기록해 예상치를 하회할 것”이라며 “반도체 부문 실적 호조에도 스마트폰과 디스플레이 부문의 실적이 큰 폭으로 하락할 전망”이라고 말했다. 박 연구원은 “스마트사업부문은

메리츠종금證 “SK하이닉스, 1분기 양호한 실적 전망”

메리츠종금증권은 2일 SK하이닉스에 대해 올해 1분기 양호한 실적이 예상된다며 투자의견은 매수를 유지하고 목표주가는 기존 3만9000원에서 4만1000원으로 상향 조정했다. 박유악 연구원은 “SK하이닉스 올해 1분기 실적은 매출액 3조7000억원, 영업이익 9517억원으로 기대치에 부합할 것으로 예상된다”며 “올해 2분기 실적은 매출액 3조800억원, 영업이익 9354억원으로 전분기 대비 소폭하락 할 전망인데 기대 대비 낮은 모바일 기기 수요 개선과 일부 업체의

메리츠종금 “ KT&G, 올해 1분기 실적 완만한 회복세 보일 것”

메리츠종금증권은 19일 KT&G에 대해 담배 수출과 홍삼의 안정적인 성장으로 올해 1분기 실적이 완만한 회복세를 보일 것이라며 투자의견 매수와 목표주가 9만5000원을 유지했다.송광수 연구원은 “내수 담배는 지난해 같은 기간 수준을 유지했지만 수출 담배는 20% 초반으로 성장할 것으로 예상한다”며 “최근 환율도 수출 실적에 긍정적이고 중동, 중앙아시아 등 주력 시장은 평균판매단가(ASP) 개선으로 수익성이 좋아질 것”이라고 판단했다.송 연구원은

메리츠종금證 “아모레퍼시픽, 이익 증가세 예상”

메리츠종금증권은 7일 아모레퍼시픽에 대해 지난해 부진했던 실적의 기저효과가 반영돼 이익 증가세가 예상된다며 투자의견은 매수를 유지하고 목표주가는 130만원에서 140만원으로 높였다. 송광수 연구원은 “국내사업은 면세점과 디지털 매출 고성장으로 수익성이 기대된다”고 말했다.송 연구원은 “홍콩 JV 지분이 확대돼 해외사업에서 이익증가가 전망되며 적자법인의 수익성 개선 노력으로 추가 개선이 기대된다”고 전망했다. 그는 또 “현 추세

메리츠종금證 “NHN엔터테인먼트, 모바일 선전 고무적”

메리츠종금증권은 5일 NHN엔터테인먼트에 대해 모바일 선전이 고무적이라며 투자의견은 매수, 목표주가는 13만원을 유지한다고 밝혔다.김동희 연구원은 “지난달 24일 웹보드 규제 현실화 이후 4대 보드게임 이용자수는 1월말 대비 0.5%, 전년 12월말 대비 38.2% 감소했다”고 분석했다.김 연구원은 “상반기 모바일의 선전은 고무적”이라며 “올해초 이후 약 10여개의 모바일 신작을 출시해 국내외에서 ‘와라편의점’, ‘라인디즈니츠무츠무’ 등이 선전하

메리츠종금證 “게임빌, 1Q ‘별이 되어라’ 흥행 청신호”

메리츠종금증권은 게임빌에 대해 1분기 ‘별이 되어라’의 흥행으로 기대감이 고조된다며 투자의견 매수, 목표주가 8만원을 유지했다. 김동희 연구원은 “지난 18일 출시된 ‘별이 되어라’의 흥행 청신호가 긍정적”이라며 “27일 기준 구글플레이 다운로드 순위 16위, 매출순위 6위를 기록 중이며 월 20억원 안팎의 매출 기여가 예상된다”고 말했다.김 연구원은 “올해 1분기에 신작라인업 8개 중 2월 현재 4개의 게임이 출시됐으며 3월 기대작 ‘레전드오

메리츠종금證 “한국전력, 6년만의 배당···주주가치 제고”

메리츠종금증권은 21일 한국전력공사에 대해 6년만의 흑자로 현금배당을 결정하는 등 주주가치 제고에 긍정적이라고 평가했다. 투자의견 매수와 목표주가 5만5000원을 유지했다. 김승철 연구원은 “한전은 주당 100원(시가배당률 0.3%)의 현금 배당을 결정했다”며 “주당 배당금은 미미하나 지난 5년간의 적자를 끊고 흑자전환에 성공해 배당금을 지급했다는 것에 의미가 있다”고 설명했다. 이어 “올해는 원전 재가동과 전기요금 인상 효과로 큰 폭의 실

메리츠종금證 “동부화재, 올해 가이던스 무난히 달성 전망”

메리츠종금증권은 20일 동부화재에 올해 가이던스가 다소 보수적이지만 자동차보험(자보) 손해율 개선 등으로 이를 무난히 달성할 수 있을 것으로 본다며 투자의견 매수와 목표주가 7만원을 유지했다. 윤제민 연구원은 “지난해 3분기 순이익은 835억원으로 시장 예상치를 9%나 하회했다”며 “투자부문에서의 처분 손실이 예상보다 커지면서 추정치를 밑돌게 됐다”고 설명했다. 윤 연구원은 “그러나 자보 및 일반 손해율이 각각 3.4%포인트, 14.5%포인트

메리츠종금證 “삼성전기, CDS부문 고성장성에 주목”

메리츠종금증권은 23일 삼성전기에 대해 지난 4분기 어닝쇼크에도 전자가격표시장치(CDS)부문의 고성장성이 주목된다며 목표주가 10만원과 투자의견 매수를 유지했다.삼성전기의 지난 4분기 매출액은 전분기 대비 20.6% 감소한 1조7000억원, 영업이익은 무려 90.4% 감소한 158억원을 기록할 것으로 추정된다. 이는 삼성전자의 프리미엄 스마트폰 판매 부진에 따른 재고조정과 특별 상여금 지급이 주요 원인으로 작용한 것으로 보인다.하지만 향후 CDS 부문에서의

메리츠종금證 “삼성전자, 4Q 기대치 하회”···목표가↓

메리츠종금증권은 8일 삼성전자에 대해 지난해 4분기 실적이 기대치를 하회했다며 투자의견은 매수를 유지하고 목표주가는 기존 190만원에서 180만원으로 낮췄다. 박유악 연구원은 “삼성전자의 지난해 4분기 영업이익은 전분기 대비 18% 감소한 8조3000억원으로 잠정 집계됐”며 “이는 시장 예상치 9조7000억원에 못 미치는 성과”라고 말했다. 박 연구원은 “성과급 지급이 예상보다 컸고 휴대폰(IM)부문의 스마트폰 평균 판매 단가(ASP)가 크게 하락했기 때